에코프로 머티리얼즈(Ecopro Materials) 상장 일정과 공모주 청약

2023년 하반기 공모주 대어 에코프로 머티리얼즈가 상장 일정을 밝혔습니다.

증권신고서를 제출한 지금 에코프로의 상장일정과 공모주 청약에 대해서 관심이 뜨거운데 이 번 글에서는 에코프로 머티리얼즈의 상장 일정에 대해서 자세하게 살펴보겠습니다. 

 

하반기 주식시장이 하락을 거듭하고 있는 가운데 최근 두산로보틱스와 밀리의 서재를 포함하여 투자자들은 공모주를 통해 수익을 얻고자 눈독을 들이고 있습니다. 

 

역대급 수익을 안겨준 에코프로이기 때문에 투자자들은 에코프로라는 이름이 들어간 새로운 주식의 상장에 큰 관심과 기대를 기울이고 있습니다. 

 

1. 에코프로 머티리얼즈 상장 일정

 

에코프로 머티리얼즈는 9월 25일 금융위원회에 증권신고서를 제출했습니다.

신고된 증권신고서에 따르면 에코프로 머티리얼즈는 1447만 6,000주를 공모하며 예상 공모가는 36,200원 ~ 46,000원으로 총 예상 공모 금액은 5,240억~6,659억원이 될 것으로 예상되고 있습니다.

 

증권신고서를 제출했기 때문에 향후 일정은 다음으로 예정되고 있습니다.

 

• 기관투자자 수요예측 : 10월 30일 ~ 11월 3일
• 일반 청약 : 11월 8일 ~ 9일

 

에코프로 머티리얼즈는 11월 중순 코스피에 상장하는 것이 목표이며,

상장 대표 주관사는 미래에셋증권이며 공동주관사는 NH투자증권입니다. 

 

20일 이내에 금융계좌의 추가 개설이 안되기 때문에 새롭게 공모주에 참여하실 분들은 증권사 계좌를 미리 발급받으시기 바라며, 신규 계좌의 경우 자금 이체가 지연될 수 있기 때문에 이 점을 감안해야 합니다. 

 

2. 에코프로 머티리얼즈는 어떤 기업인가?

에코프로 머티리얼즈는 2017년 4월에 설립된 전구체 제조기업입니다. 

전구체는 2차 전지용 하이니켈 양극재의 핵심 소재 중 하나입니다. 에코프로 머티리얼즈는 이 번에 상장을 하게 되면 에코 그룹 중에서는 유일한 코스티 상장사가 됩니다. 

 

에코프로 머티리얼즈

 

에코프로의 반기보고서에 따르면 에코프로 머티리얼즈는 사업연도말 자산총액이 약 6,000억원에 이릅니다.

 

2차전지 열풍이 만든 광풍이 에코프로와 형제주를 얼마나 높은 가격을 형성하게 했는지 우리는 모두 보았습니다.

에코프로 머티리얼즈는 자회사 상장으로 물적 분할이 아니라서 투자자들은 더욱 높은 기대를 가지고 있습니다. 

 

에코프로 머티리얼즈는 현재 하이네켈 전구체를 에코프로비엠에 납품하고 있습니다. 

2022년 기준 에코프로비엠이 에코프로 머티리얼즈에서 차지하는 비중은 92.8%에 달합니다. 

 

이 번 상장을 통해 확보한 자금은 생산능력 확대에 투자됩니다. 상장이 마무리되면 에코프로 머티리얼즈는 약 7,000억의 실탄을 확보하게 되며 현재 포항 CPM1,2공장에서 연간 5만톤의 전구체를 생산하고 있다면 확보된 실탄을 통해 공장을 추가로 건립하여 2027년까지 21만톤을 생산할 수 있게 됩니다. 

 

따라서 에코프로머티리얼즈는 생산량이 증대될 수록 더 많은 물량을 북미, 유럽 등에 납품할 수 있게 되기 때문에 상장 이후에 나오는 뉴스도 눈여겨 볼 필요가 있습니다. 

 

3. 에코프로 머티리얼즈 공모가격은 비쌀까?

 

에코프로 머티리얼즈는 중국의 2차전지 소재기업인 CNGR, 포스코퓨처엠, 엘앤에프, 코스모신소재를 비교 기업으로 선정했습니다. EV/EBITDA 방식으로 평균치 71.1배를 에코프로 머티리얼즈에 대입하여 주당 평가가액 5만 3477원을 결정했습니다. 할인율을 적용하여 공모가 밴드를 산출했는데 평균 밸류 71.1배는 LG에너지솔루션 보다 높고, SK아이테크놀로지 보다도 높은 수준이라 과하다는 지적을 받고 있습니다. 

 

또한 에코프로 머티리얼즈의 실적이 니켈, 코발트, 망간 등의 원재료와 연관이 있는 것도 고려해야합니다. 전구체 원가 중 원재료가 차지하는 비중이 절대적이기 때문에 원물의 상황에 따라 회사가 영향을 받을 수 있습니다. 

 

에코프로 머리리얼즈는 2021년 영업이익 176억원, 2022년에 390억원을 기록했습니다. 

2023년 상반기 영업이익은 155억원에 그쳤는데 2023년을 약 300억원으로 본다면 10배를 적용하려 적정 주가는 15,000원에서 20,000선일 수도 있습니다. 

 

상장으로 따상, 따상상을 노려볼 수도 있지만 이러한 점을 감안해서 투자해야합니다.

 

 

에코프로와 관련 기업, 에코프로 머티리얼즈란 기업에 대해서 추가로 아래의 글도 보시면 좋습니다.

(정리된 블로그 글입니다)

 

 

 

공모주 청약에 물론 참여하겠지만 이 종목은 매수가격만 좋다면 장투를 해도 괜찮을 종목으로 보여집니다.

상장 일정과 공모주 청약 내용을 확인하여 투자에 도움을 받으시기 바랍니다.